天美配资人工智能LOF 融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025年中期报告

融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）基金管理人：融通基金管理有限公司基金托管人：中国建设银行股份有限公司送出日期：2025 年 8 月 28 日融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国建设银行股份有限公司根据融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）（以下简称“本基金” ）基金合同规定，于 2025 年 8 月 26 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中财务资料未经审计。本报告期自 2025 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。第 2页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告第 3页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告第 4页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告 §2 基金简介基金名称融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）基金简称融通人工智能指数（LOF）基金主代码 161631 基金运作方式上市契约型开放式（LOF）基金合同生效日 2017 年 4 月 10 日基金管理人融通基金管理有限公司基金托管人中国建设银行股份有限公司报告期末基金份额总额 519,360,702.96 份基金合同存续期不定期基金份额上市的证券交易所深圳证券交易所上市日期 2017 年 4 月 19 日下属分级基金的基金简称融通人工智能指数(LOF)A 融通人工智能指数(LOF)C 下属分级基金的场内简称人工智能 LOF 下属分级基金的交易代码 161631 009239 报告期末下属分级基金的份额总额 414,796,366.63 份 104,564,336.33 份投资目标本基金采用指数化投资策略，紧密跟踪中证人工智能主题指数。在正常市场情况下，力争将基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度绝对值控制在 0.35%以内，年跟踪误差控制在 4%以内。投资策略本基金采用完全复制法进行投资，按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动对投资组合进行相应调整。业绩比较基准 95%×中证人工智能主题指数收益率＋5%×银行人民币活期存款利率（税后）风险收益特征本基金为股票型基金，具有较高预期风险、较高预期收益的特征，其预期风险和预期收益均高于货币市场基金、债券型基金和混合型基金。项目基金管理人基金托管人名称融通基金管理有限公司中国建设银行股份有限公司姓名涂卫东王小飞信息披露联系电话（0755）26948666 （021）60637103 负责人电子邮箱 service@mail.rtfund.com wangxiaofei.zh@ccb.com 客户服务电话 400-883-8088、（0755）26948088 （021）60637228 传真（0755）26935005 （021）60635778 注册地址深圳市南山区粤海街道海珠社区海德北京市西城区金融大街 25 号三道 1066 号深创投广场 41 层、42 层办公地址深圳市南山区粤海街道海珠社区海德北京市西城区闹市口大街 1 号院三道 1066 号深创投广场 41 层、42 层 1 号楼邮政编码 518054 100033 法定代表人张威张金良第 5页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本基金选定的信息披露报纸名称证券时报登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 http://www.rtfund.com 基金中期报告备置地点基金管理人处、基金托管人处、深圳证券交易所项目名称办公地址注册登记机构中国证券登记结算有限责任公司北京市西城区太平桥大街 17 号 §3 主要财务指标和基金净值表现金额单位：人民币元报告期(2025 年 1 月 1 日-2025 年 6 月 30 日) 融通人工智能指数(LOF)A 融通人工智能指数(LOF)C 本期已实现收益 3,216,223.79 489,682.48 本期利润 37,700,827.34 5,474,086.32 加权平均基金份额本期利润 0.0900 0.0424 本期加权平均净值利润率 5.96% 2.87% 本期基金份额净值增长率 6.72% 6.51% 期末可供分配利润 206,447,061.65 49,009,660.73 期末可供分配基金份额利润 0.4977 0.4687 期末基金资产净值 645,184,099.69 159,325,845.12 期末基金份额净值 1.5554 1.5237 基金份额累计净值增长率 55.53% 19.08% 注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。配利润：如果期末未分配利润的未实现部分为正数,则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润的已实现部分,如果期末未分配利润的未实现部分为负数,则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分扣除未实现部分）。第 6页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告融通人工智能指数(LOF)A 份额净份额净值业绩比较基准业绩比较基阶段值增长增长率标收益率标准差 ①－③ ②－④ 准收益率③ 率① 准差② ④ 过去一个月 7.90% 1.09% 7.66% 1.10% 0.24% -0.01% 过去三个月 1.52% 1.90% 0.99% 1.91% 0.53% -0.01% 过去六个月 6.72% 1.96% 6.08% 1.99% 0.64% -0.03% 过去一年 33.88% 2.30% 33.18% 2.34% 0.70% -0.04% 过去三年 22.85% 1.97% 19.52% 2.01% 3.33% -0.04% 自基金合同生效起至今融通人工智能指数(LOF)C 份额净份额净值业绩比较基准业绩比较基阶段值增长增长率标收益率标准差 ①－③ ②－④ 准收益率③ 率① 准差② ④ 过去一个月 7.86% 1.09% 7.66% 1.10% 0.20% -0.01% 过去三个月 1.42% 1.90% 0.99% 1.91% 0.43% -0.01% 过去六个月 6.51% 1.96% 6.08% 1.99% 0.43% -0.03% 过去一年 33.34% 2.30% 33.18% 2.34% 0.16% -0.04% 过去三年 21.39% 1.97% 19.52% 2.01% 1.87% -0.04% 自基金合同生效起至今第 7页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告的比较注：本基金于 2020 年 4 月 1 日增设 C 类份额，该类份额首次确认日为 2020 年 4 月 2 日，故本基金 C 类份额的统计区间为 2020 年 4 月 2 日至本报告期末。无。第 8页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告 §4 管理人报告融通基金管理有限公司（以下简称“本公司”）经中国证监会证监基字[2001]8 号文批准，于证券股份有限公司 60%、日兴资产管理有限公司（Nikko Asset ManagementCo.,Ltd.）40%。本基金管理人拥有公募基金管理资格、特定客户（专户）资产管理资格、合格境内机构投资者资格（QDII）、保险资产受托管理资格、人民币合格境内机构投资者（RQDII）资格、合格境内投资企业（QDIE）资格，产品线完备，涵盖主动权益类基金、被动投资类基金、债券基金、货币基金、混合基金、QDII 基金等。任本基金的基金经理（助理）期限证券从姓名职务说明业年限任职日期离任日期何天翔先生，厦门大学经济学硕士，17 年证券、基金行业从业经历，具有基金从业资格。2008 年 7 月至 2010 年 3 月就职于华泰联合证券有限责任公司任金融工程分析师。2010 年 3 月加入融通基金管理有限公司，历任金融工程研究员、专户投资经理、指数与量化投资部总监、融通中证大农业指数证券投资基金（LOF）基金经理、融通国企改革新机遇灵活配置混合型证券投资基金基金经理、融通中证全指证券公本基金的司指数分级证券投资基金基金经理、融通基金经中证军工指数分级证券投资基金基金经何天理、指数 2017 年 4 理、融通中证精准医疗主题指数证券投资 - 17 年翔与量化投月 10 日基金（LOF）基金经理、融通通瑞债券型证资部总经券投资基金基金经理、融通创业板交易型理开放式指数证券投资基金基金经理，现任指数与量化投资部总经理、融通深证 100 指数证券投资基金基金经理、融通新趋势灵活配置混合型证券投资基金基金经理、融通中证人工智能主题指数证券投资基金 (LOF)基金经理、融通中证云计算与大数据主题指数证券投资基金（LOF）基金经理、融通中证诚通央企科技创新交易型开放式指数证券投资基金基金经理、融通中证 A500 指数增强型证券投资基金基金经理、融通深证 100 交易型开放式指数证券投资第 9页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告基金基金经理、融通中证诚通央企科技创新交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理。林丽娟女士，香港大学理学硕士，5 年证券、基金行业从业经历，具有基金从业资格。2020 年 4 月至 2021 年 7 月在博时基林丽本基金的娟基金经理日量化研究员。现任融通中证云计算与大数据主题指数证券投资基金(LOF)基金经理、融通中证人工智能主题指数证券投资基金 (LOF)基金经理。注：任免日期根据基金管理人对外披露的任免日期填写；证券从业年限以从事证券、基金业务相关工作的时间为计算标准。无。报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为，本基金投资组合符合有关法律法规的规定及基金合同的约定。本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则，在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。本基金管理人对报告期内不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内、10 日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行了分析，各投资组合的同向交易价差均处于合理范围之内。报告期内，本基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。本基金报告期内未发生异常交易。本报告期内，本基金标的指数中证人工智能主题指数上涨 6.26%，市场整体呈现先涨后跌的态势，其中沪深 300 指数上涨 0.03%，中证 500 指数上涨 3.31%。第 10页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告行业方面，有色金属、银行、国防军工、传媒和通信等行业指数涨幅较大，煤炭、食品饮料、房地产、石油石化和建筑装饰等行业指数涨幅靠后。中证人工智能主题指数选取为人工智能提供基础资源、技术以及应用支持的公司中的代表性公司作为样本股，反映人工智能主题股票的整体表现。成分股数量 50 只，主要的权重行业为计算机、电子和通信，以及少量传媒、家用电器等行业。本基金核心投资策略是在严格遵守基金合同的前提下实现持有人利益的最大化，运用指数化投资策略，通过控制股票投资权重与中证人工智能主题指数成份股自然权重的偏离，有效控制跟踪误差，为投资者提供投资中证人工智能主题指数的一个有效工具。我们通过算法交易系统、跟踪误差分析系统以及自建的指数基金日报表系统，有效控制跟踪误差，严控指数组合投资风险。本基金核心投资策略是在严格遵守基金合同的前提下实现持有人利益的最大化，运用指数化投资策略，通过控制股票投资权重与中证人工智能主题指数成份股自然权重的偏离，有效控制跟踪误差，为投资者提供投资中证人工智能主题指数的一个有效工具。我们通过算法交易系统、跟踪误差分析系统、以及自研的指数基金日报表系统，有效控制跟踪误差，严控指数组合投资风险。本报告期内，本基金日均跟踪偏离为 0.03%，年化跟踪误差为 0.53%，符合基金合同约定，本报告期内跟踪误差分析如下：最大限度减小组合的跟踪误差。截至本报告期末融通人工智能指数(LOF)A 基金份额净值为 1.5554 元，本报告期基金份额净值增长率为 6.72%，同期业绩比较基准收益率为 6.08%；截至本报告期末融通人工智能指数(LOF)C 基金份额净值为 1.5237 元，本报告期基金份额净值增长率为 6.51%，同期业绩比较基准收益率为 6.08%。突破点燃市场热情，互联网巨头争相布局 AI 基础设施与应用生态，带动整个 TMT 板块成为市场绝对主线，板块成交额占比一度强势突破 45%，拥挤度迅速攀升至历史极值；2 月下旬以来，由于交易过热叠加美国关税政策冲击，TMT 板块由此步入阶段性调整期；5 月初受北美云厂商加码 AI 资第 11页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本开支和中美谈判重启等因素推动，市场风险偏好回升，板块实现反弹。动。一方面，海外芯片厂恢复对华供货短期缓解算力硬件焦虑，叠加国内高速光模块、液冷温控等环节订单能见度高，产业链业绩确定性较强；另一方面，2025 下半年，全球 AI 巨头掀起“模型+智能体”双轨军备竞赛，近期密集发布新一代大模型，推动复杂推理与工具调用能力提升，驱动推理芯片需求爆发及端侧 AI 硬件渗透率提升。商业化层面，B 端应用正从技术验证转向规模变现，“AI+办公”、“AI+教育”、“AI+医疗”等领域或将出现爆款应用。配置上建议聚焦“硬科技兑现”与“商业化验证”双主线，重点关注算力基建、AI 应用等高景气赛道，同时警惕外部关税扰动及交易拥挤风险。本基金通过紧密跟踪中证人工智能主题指数，以低成本、透明化的方式为投资者提供一键配置高景气赛道核心龙头的工具，精准捕捉人工智能和 AI 算力等主题的产业趋势。报告期内，本基金的估值业务严格按照《融通基金管理有限公司基金估值业务原则和程序管理细则》进行，公司设立由研究相关部门、风险管理部、登记清算部、稽核审计部和法律合规部共同组成的估值委员会，通过参考行业协会估值意见、参考独立第三方估值服务机构的估值数据等一种或多种方式的有效结合，减少或避免估值偏差的发生。估值委员会定期对经济环境是否发生重大变化、证券发行机构是否发生影响证券价格的重大事件以及估值政策和程序进行评价，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后及时修订估值方法，以保证其持续适用。估值政策和程序的修订须经公司总经理办公会议审批后方可实施。基金在采用新投资策略或投资新品种时，应评价现有估值政策和程序的适用性。截至本报告期末，本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司签订服务协议，由其提供相关债券品种和流通受限股票的估值参考数据。本基金本报告期内未进行利润分配，符合法律法规和基金合同的规定。本报告期内,本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万的情形。 §5 托管人报告本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金第 12页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 半年度财务会计报告（未经审计）会计主体：融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）报告截止日：2025 年 6 月 30 日单位：人民币元本期末上年度末资产附注号资产：货币资金 6.4.7.1 52,510,018.37 61,245,276.27 结算备付金 - 194,858.61 存出保证金 64,426.97 50,462.58 交易性金融资产 6.4.7.2 761,752,147.56 700,465,525.97 其中：股票投资 761,752,147.56 697,917,747.89 基金投资 - - 债券投资 - 2,547,778.08 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 债权投资 6.4.7.5 - - 其中：债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 其他投资 - - 其他债权投资 6.4.7.6 - - 其他权益工具投资 6.4.7.7 - - 应收清算款 4,685,308.04 - 第 13页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告应收股利 - - 应收申购款 2,623,070.96 8,930,924.89 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.8 - - 资产总计 821,634,971.90 770,887,048.32 本期末上年度末负债和净资产附注号负债：短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 - 11,029,680.53 应付赎回款 16,228,810.88 11,703,376.99 应付管理人报酬 518,467.32 515,951.84 应付托管费 97,212.62 96,740.97 应付销售服务费 53,894.04 46,124.21 应付投资顾问费 - - 应交税费 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.9 226,642.23 319,487.88 负债合计 17,125,027.09 23,711,362.42 净资产：实收基金 6.4.7.10 519,360,702.96 514,546,736.00 其他综合收益 6.4.7.11 - - 未分配利润 6.4.7.12 285,149,241.85 232,628,949.90 净资产合计 804,509,944.81 747,175,685.90 负债和净资产总计 821,634,971.90 770,887,048.32 注：报告截止日 2025 年 6 月 30 日,基金份额总额 519,360,702.96 份，其中融通人工智能指数(LOF)A 类基金份额 414,796,366.63 份，基金份额净值 1.5554 元，融通人工智能指数(LOF)C 类基金份额 104,564,336.33 份，基金份额净值 1.5237 元。会计主体：融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日单位：人民币元本期上年度可比期间项目附注号 2025 年 1 月 1 日至 2025 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日年 6 月 30 日一、营业总收入 47,538,725.32 -19,097,842.31 第 14页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告其中：存款利息收入 6.4.7.13 93,999.08 87,681.27 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收 - - 入买入返售金融资产收 - - 入其他利息收入 - - 列）其中：股票投资收益 6.4.7.14 3,888,369.29 -6,264,816.83 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.15 -11,748.08 - 资产支持证券投资收益贵金属投资收益 6.4.7.17 - - 衍生工具收益 6.4.7.18 - - 股利收益 6.4.7.19 3,521,441.82 3,827,031.25 以摊余成本计量的金 - - 融资产终止确认产生的收益其他投资收益 - - “-”号填列） - - 填列）填列）减：二、营业总支出 4,363,811.66 3,389,051.15 其中：暂估管理人报酬 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 三、利润总额（亏损总额以“-” 号填列）减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-” 号填列）五、其他综合收益的税后净额 - - 六、综合收益总额 43,174,913.66 -22,486,893.46 第 15页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告会计主体：融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日单位：人民币元本期项目其他综实收基金未分配利润净资产合计合收益一、上期期末净资产 514,546,736.00 - 232,628,949.90 747,175,685.90 加：会计政策变更 - - - - 前期差错更正 - - - - 其他 - - - - 二、本期期初净资产 514,546,736.00 - 232,628,949.90 747,175,685.90 三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）（一）、综合收益总额 - - 43,174,913.66 43,174,913.66 （二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）其中：1.基金申购款 481,188,189.56 - 253,867,918.69 735,056,108.25 -244,522,540.4 （三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的 - - - - 净资产变动（净资产减少以“-”号填列）（四）、其他综合收益结 - - - - 转留存收益四、本期期末净资产 519,360,702.96 - 285,149,241.85 804,509,944.81 上年度可比期间项目其他综实收基金未分配利润净资产合计合收益一、上期期末净资产 518,782,662.16 - 105,650,651.09 624,433,313.25 加：会计政策变更 - - - - 前期差错更正 - - - - 第 16页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告其他 - - - - 二、本期期初净资产 518,782,662.16 - 105,650,651.09 624,433,313.25 三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）（一）、综合收益总额 - - -22,486,893.46 -22,486,893.46 （二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）其中：1.基金申购款 404,159,189.99 - 63,584,023.85 467,743,213.84 （三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的 - - - - 净资产变动（净资产减少以“-”号填列）（四）、其他综合收益结 - - - - 转留存收益四、本期期末净资产 539,306,919.88 - 85,480,773.30 624,787,693.18 报表附注为财务报表的组成部分。本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：商小虎王智鲲刘美丽基金管理人负责人主管会计工作负责人会计机构负责人融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2016]1510 号《关于准予融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF)注册的批复》核准，由融通基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF)基金合同》负责公开募集。本基金为上市契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币《融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF) 基金合同》于 2017 年 4 月 10 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 205,113,720.26 份，其中认购资金利息折合 60,260.04 份基金份额。本基金的基金管理人为融通基金管理有限公第 17页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2017]第 232 号文审核同意，本基金在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。根据本基金的基金管理人于 2020 年 3 月 30 日发布的《融通基金管理有限公司关于融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF)增设 C 类基金份额并修订基金合同部分条款的公告》，本基金自 2020 年 4 月 1 日起增设 C 类基金份额。本基金根据销售服务费及申购费收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别。其中，不从本类别基金资产中计提销售服务费且收取申购费的基金份额类别，称为 A 类基金份额；从本类别基金资产中计提销售服务费且不收取申购费的基金份额类别，称为 C 类基金份额。本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额分别设置代码。由于基金费用的不同，本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额将分别计算并公布基金份额净值和基金份额累计净值。根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《融通中证人工智能主题指数证券投资基金(LOF) 基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包括中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票、存托凭证)、债券(包括国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、分离交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券等)、资产支持证券、债券回购、股指期货、权证、银行存款、同业存单、现金以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。本基金采用指数化投资策略，紧密跟踪中证人工智能主题指数。在正常市场情况下，力争将基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度绝对值控制在 0.35%以内，年跟踪误差控制在 4%以内。本基金的投资组合比例为：股票资产（含存托凭证）投资比例不低于基金资产的 90%，其中投资于中证人工智能主题指数成份股和备选成份股的资产不低于非现金基金资产的 80%，权证投资占基金资产净值的比例为 0%-3%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基金业绩比较基准为：95%X 中证人工智能主题指数收益率+5%X 银行人民币活期存款利率(税后)。本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定（统称“企业会计准则”）编制，同时，在信息披露和估值方面，也参考了中国证监会颁布的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资第 18页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告基金信息披露内容与格式准则》第 3 号《半年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号报告和中期报告>》以及中国证监会和中国证券投资基金业协会颁布的其他相关规定。本财务报表以本基金持续经营为基础列报。本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于本报告截止日的财务状况以及本报告期间的经营成果和净资产变动情况。本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。无。（1）增值税及附加根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》的规定，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税。根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入。根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入。根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，本基金运营过程中发生的增值税应税行为，以本基金的基金管理人为增值税纳税人。根据财政部、国家税务总局财税[2017]56 号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定，证券投资基金的基金管理人运营证券投资基金过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对证券投资基金在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的第 19页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从证券投资基金的基金管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。增值税应税行为的销售额根据财政部、国家税务总局财税[2017]90 号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》的规定确定。增值税附加税包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加，以实际缴纳的增值税税额为计税依据，分别按 7%、3%和 2%的比例缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。（2）企业所得税根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税。根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。（3）个人所得税根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税。根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，（如有）证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，（如有）证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。（4）印花税经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；根据财政部、税务总局公告 2023 第 20页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告年第 39 号《关于减半征收证券交易印花税的公告》的规定，自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税实施减半征收。（5）境外投资本基金运作过程中如有涉及的境外投资的税项问题，根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2014]81 号文《关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税 [2016]127 号文《关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》及其他境内外相关税务法规的规定和实务操作执行。单位：人民币元本期末项目活期存款 52,510,018.37 等于：本金 52,505,334.16 加：应计利息 4,684.21 减：坏账准备 - 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 合计 52,510,018.37 单位：人民币元本期末项目 2025 年 6 月 30 日成本应计利息公允价值公允价值变动股票 693,584,946.52 - 761,752,147.56 68,167,201.04 贵金属投资-金交所 - - - - 黄金合约交易所市场 - - - - 债券银行间市场 - - - - 合计 - - - - 第 21页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 693,584,946.52 - 761,752,147.56 68,167,201.04 无。无。无。无。无。无。无。无。无。无。无。第 22页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告无。无。单位：人民币元本期末项目应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 20,611.30 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 36,904.75 其中：交易所市场 36,904.75 银行间市场 - 应付利息 - 预提费用 83,310.68 应付指数使用费 85,815.50 合计 226,642.23 金额单位：人民币元融通人工智能指数(LOF)A 本期项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日基金份额（份）账面金额上年度末 411,652,501.16 411,652,501.16 本期申购 193,487,696.87 193,487,696.87 本期赎回（以“-”号填列） -190,343,831.40 -190,343,831.40 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 414,796,366.63 414,796,366.63 融通人工智能指数(LOF)C 本期项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日基金份额（份）账面金额上年度末 102,894,234.84 102,894,234.84 本期申购 287,700,492.69 287,700,492.69 本期赎回（以“-”号填列） -286,030,391.20 -286,030,391.20 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 第 23页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 104,564,336.33 104,564,336.33 注：申购含红利再投及转换入份额；赎回含转换出份额。无。单位：人民币元融通人工智能指数(LOF)A 项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末 201,691,465.25 -13,369,348.96 188,322,116.29 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 201,691,465.25 -13,369,348.96 188,322,116.29 本期利润 3,216,223.79 34,484,603.55 37,700,827.34 本期基金份额交易产生的变动数其中：基金申购款 95,178,969.66 12,676,669.98 107,855,639.64 基金赎回款 -93,639,597.05 -9,851,253.16 -103,490,850.21 本期已分配利润 - - - 本期末 206,447,061.65 23,940,671.41 230,387,733.06 融通人工智能指数(LOF)C 项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末 47,747,092.59 -3,440,258.98 44,306,833.61 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 47,747,092.59 -3,440,258.98 44,306,833.61 本期利润 489,682.48 4,984,403.84 5,474,086.32 本期基金份额交易产生的变动数其中：基金申购款 133,725,175.43 12,287,103.62 146,012,279.05 基金赎回款 -132,952,289.77 -8,079,400.42 -141,031,690.19 本期已分配利润 - - - 本期末 49,009,660.73 5,751,848.06 54,761,508.79 单位：人民币元本期项目活期存款利息收入 93,423.28 第 24页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 451.14 其他 124.66 合计 93,999.08 单位：人民币元本期项目股票投资收益——买卖股票差价收入 3,888,369.29 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收入 - 合计 3,888,369.29 单位：人民币元本期项目卖出股票成交总额 187,991,321.81 减：卖出股票成本总额 183,910,393.96 减：交易费用 192,558.56 买卖股票差价收入 3,888,369.29 无。单位：人民币元本期项目债券投资收益——利息收入 3,221.92 债券投资收益——买卖债券（债转股及债 -14,970.00 券到期兑付）差价收入债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 -11,748.08 单位：人民币元第 25页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本期项目卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额减：应计利息总额 49,000.00 减：交易费用 - 买卖债券差价收入 -14,970.00 无。无。无。无。无。无。无。无。无。无。第 26页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告无。无。单位：人民币元本期项目股票投资产生的股利收益 3,521,441.82 其中：证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 3,521,441.82 单位：人民币元本期项目名称股票投资 39,456,037.39 债券投资 12,970.00 资产支持证券投资 - 基金投资 - 贵金属投资 - 其他 - 权证投资 - 减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税合计 39,469,007.39 单位：人民币元本期项目基金赎回费收入 575,327.98 基金转换费收入 2,327.84 合计 577,655.82 注：1.本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的 25%归入基金资产。第 27页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告无。单位：人民币元本期项目审计费用 23,803.31 信息披露费 59,507.37 证券出借违约金 - 银行费用 4,400.31 指数使用费 35,815.50 合计 123,526.49 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。本报告期与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。关联方名称与本基金的关系融通基金管理有限公司(“融通基金”) 基金管理人、基金销售机构中国建设银行股份有限公司(“中国建设银行”) 基金托管人、基金销售机构诚通证券股份有限公司(“诚通证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。金额单位：人民币元本期上年度可比期间月 30 日关联方名称占当期股票占当期股票成交金额成交总额的成交金额成交总额的比例（%）比例（%）诚通证券 55,792,761.72 14.15 - - 第 28页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告无。无。无。金额单位：人民币元本期关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金佣金的比例（%）额总额的比例（%）诚通证券 10,372.33 14.15 8,574.29 23.23 上年度可比期间关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金佣金的比例（%）额总额的比例（%）诚通证券 - - - - 注：（1）上述佣金按协议约定的佣金费率计算，佣金费率由协议签订方参考市场价格确定。（2）该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。根据证监会公告[2024]3 号《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》，自 2024 年 7 月 1 日起，针对被动股票型基金，不再通过交易佣金支付研究服务、流动性服务等其他费用; 针对其他类型基金，不再通过交易佣金支付研究服务之外的其他费用。单位：人民币元本期上年度可比期间项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年月 30 日 6 月 30 日当期发生的基金应支付的管理费 3,253,421.33 2,494,765.75 其中：应支付销售机构的客户维护费 1,336,543.72 1,003,755.73 应支付基金管理人的净管理费 1,916,877.61 1,491,010.02 注：基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.80%年费率计提。计算方法如下： H=E×0.80%/当年天数 H 为每日应支付的基金管理费第 29页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告 E 为前一日的基金资产净值单位：人民币元本期上年度可比期间项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年月 30 日 6 月 30 日当期发生的基金应支付的托管费 610,016.56 467,768.60 注：基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.15%年费率计提。计算方法如下： H=E×0.15%/当年天数 H 为每日应支付的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值单位：人民币元本期获得销售服务费的各关联当期发生的基金应支付的销售服务费方名称融通人工智能指数融通人工智能指数合计 (LOF)A (LOF)C 融通基金 - 3,988.73 3,988.73 合计 - 3,988.73 3,988.73 上年度可比期间获得销售服务费的各关联当期发生的基金应支付的销售服务费方名称融通人工智能指数融通人工智能指数合计 (LOF)A (LOF)C 融通基金 - 14,006.16 14,006.16 合计 - 14,006.16 14,006.16 注：销售服务费每日计提，按月支付。本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.40%。计算方法如下： H=E×0.40%/当年天数 H 为每日 C 类基金份额应支付的销售服务费 E 为前一日 C 类基金份额的基金资产净值第 30页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告无。无。无。无。无。单位：人民币元本期上年度可比期间关联方名称 2024年1月1日至2024年6月30日日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入中国建设银行 52,510,018.37 93,423.28 38,213,428.71 86,423.44 注：本基金由基金托管人保管的银行存款，按银行约定利率计息。无。无。无。金额单位：人民币元数量期末证券证券成功流通受认购（单期末期末估值备受限期估值代码名称认购日限类型价格位：成本总额总额注单价股）第 31页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告信凯 1-6 个月首发流科技（含）通受限富岭 1-6 个月首发流股份（含）通受限新亚 1-6 个月首发流电缆（含）通受限信通 1 个月内首发流电子（含）通受限信通 1-6 个月首发流电子（含）通受限古麒 1-6 个月首发流绒材（含）通受限亚联 1-6 个月首发流机械（含）通受限毓恬 1-6 个月首发流冠佳（含）通受限汉朔 1-6 个月首发流科技（含）通受限钧崴 1-6 个月首发流电子（含）通受限弘景 1-6 个月首发流光电（含）通受限弘景 1-6 个月送股流光电（含）通受限恒鑫 1-6 个月首发流生活（含）通受限恒鑫 1-6 个月送股流生活（含）通受限浙江 1-6 个月首发流华远（含）通受限众捷 1-6 个月首发流汽车（含）通受限优优 1-6 个月首发流绿能（含）通受限太力 1-6 个月首发流科技（含）通受限惠通 1-6 个月首发流科技（含）通受限超研 1-6 个月首发流股份（含）通受限泽润 1-6 个月首发流新能（含）通受限第 32页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告新能（含）通受限宏工 1-6 个月首发流科技（含）通受限泰禾 1-6 个月首发流股份（含）通受限新恒 1-6 个月首发流汇（含）通受限威高 1-6 个月首发流血净（含）通受限中策 1-6 个月首发流橡胶（含）通受限天和 1-6 个月首发流磁材（含）通受限肯特 1-6 个月首发流催化（含）通受限江南 1-6 个月首发流新材（含）通受限天有 1-6 个月首发流为（含）通受限泰鸿 1-6 个月首发流万立（含）通受限中国 1-6 个月首发流瑞林（含）通受限永杰 1-6 个月首发流新材（含）通受限海阳 1-6 个月首发流科技（含）通受限汇通 1-6 个月首发流控股（含）通受限海博 1-6 个月首发流思创（含）通受限兴福 1-6 个月首发流电子（含）通受限思看 1-6 个月首发流科技（含）通受限思看 1-6 个月送股流科技（含）通受限胜科 1-6 个月首发流纳米（含）通受限赛分 1-6 个月首发流科技（含）通受限影石 1-6 个月首发流创新（含）通受限第 33页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告注：基金持有的股票在流通受限期内，如获得股票红利、送股、转增股、配股的，则此新增股票的流通受限期和估值价格与相应原股票一致。无。无。无。无。本基金为跟踪指数的股票型基金，主要投资于标的指数成份券及备选成份券，其预期风险和预期收益均高于货币市场基金、债券型基金和混合型基金。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过管理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金在严格控制风险并保持基金资产流动性的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增值。本基金的基金管理人奉行内控优先和全员风险管理理念，高度重视风险管理的组织保障和制度保障，建立了完备的风险管理组织及相应的制度和流程，力争在风险最小化的前提下，确保基金份额持有人利益最大化。本基金管理人在董事会下设立风险控制与审计委员会，履行相应风险管理和监督职责。在公司管理层下设立风险管理委员会，负责指导、协调和监督各职能部门和个业务单元开展风险管理工作；识别公司各项业务所涉及的各类重大风险，对重大风险、重大决策和重要业务流程的风险进行评估，制定重大风险的解决方案；根据公司风险管理总体策略和各职能部门与业务单元职责分工，组织实施风险应对方案。公司所有员工是本岗位风险管理的直接责任人，各业务部门负责人是其部门风险管理的第一责任人，基金经理是相应投资组合风险管理的第一责任人。风险管理部对公司风险管理承担独立评估、监控、检查和报告职责，负责执行公司的风险管第 34页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告理战略和决策，拟定公司风险管理制度，并协同各业务部门制定风险管理流程、评估指标。监察稽核相关部门负责监察公司各业务部门在相关法律法规、规章制度和业务流程执行方面的情况，确保既定的风险管理措施得到有效的贯彻执行。信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国建设银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。于 2025 年 6 月 30 日，本基金无债券投资 (2024 年 12 月 31 日：本基金未持有除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券)。流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值以及压力测试等方式防范流动性风险，并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障第 35页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告基金持有人利益。本基金主要投资于上市交易的证券，除在本报告“期末本基金持有的流通受限证券”章节中列示的部分基金资产流通暂时受限制外，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。除本报告“期末债券正回购交易中作为抵押的债券”章节中列示的卖出回购金融资产款余额将在 1 个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金和存出保证金等。单位：人民币元本期末资产货币资金 52,510,018.37 - - - 52,510,018.37 存出保证金 64,426.97 - - - 64,426.97 交易性金融资产 - - -761,752,147.56 761,752,147.56 应收申购款 - - - 2,623,070.96 2,623,070.96 应收清算款 - - - 4,685,308.04 4,685,308.04 资产总计 52,574,445.34 - -769,060,526.56 821,634,971.90 负债应付赎回款 - - - 16,228,810.88 16,228,810.88 应付管理人报酬 - - - 518,467.32 518,467.32 应付托管费 - - - 97,212.62 97,212.62 第 36页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告应付销售服务费 - - - 53,894.04 53,894.04 其他负债 - - - 226,642.23 226,642.23 负债总计 - - - 17,125,027.09 17,125,027.09 利率敏感度缺口 52,574,445.34 - -751,935,499.47 804,509,944.81 上年度末资产货币资金 61,245,276.27 - - - 61,245,276.27 结算备付金 194,858.61 - - - 194,858.61 存出保证金 50,462.58 - - - 50,462.58 交易性金融资产 2,547,778.08 - -697,917,747.89 700,465,525.97 应收申购款 - - - 8,930,924.89 8,930,924.89 资产总计 64,038,375.54 - -706,848,672.78 770,887,048.32 负债应付赎回款 - - - 11,703,376.99 11,703,376.99 应付管理人报酬 - - - 515,951.84 515,951.84 应付托管费 - - - 96,740.97 96,740.97 应付清算款 - - - 11,029,680.53 11,029,680.53 应付销售服务费 - - - 46,124.21 46,124.21 其他负债 - - - 319,487.88 319,487.88 负债总计 - - - 23,711,362.42 23,711,362.42 利率敏感度缺口 64,038,375.54 - -683,137,310.36 747,175,685.90 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。于 2025 年 6 月 30 日，本基金未持有交易性债券投资(2024 年 12 月 31 日：持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比例为 0.34%)，因此市场利率的变动对于本基金净资产无重大影响(2024 年 12 月 31 日：同)。外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金持有的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。无。无。其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以第 37页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市的股票，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。本基金采用完全复制法进行投资，按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动对投资组合进行相应调整。本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金的股票资产(含存托凭证)投资比例不低于基金资产的 90%，其中投资于中证人工智能主题指数成份股和备选成份股的资产不低于非现金基金资产的 80%，权证投资占基金资产净值的比例为 0%-3%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk) 指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。金额单位：人民币元本期末上年度末项目占基金资产净值占基金资产净值公允价值公允价值比例（%）比例（%）交易性金融资产－股票投资交易性金融资 - - - - 产－基金投资交易性金融资产－贵金属投 - - - - 资衍生金融资产 - - - - －权证投资其他 - - - - 合计 761,752,147.56 94.69 697,917,747.89 93.41 假除中证人工智能主题指数收益率以外的其他市场变量保持不变设对资产负债表日基金资产净值的分影响金额（单位：人民币元）相关风险变量的变动本期末（2025 年 6 月上年度末（2024 年 12 析第 38页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。单位：人民币元本期末上年度末公允价值计量结果所属的层次第一层次 761,250,661.06 697,278,411.27 第二层次 15,385.54 2,575,514.58 第三层次 486,100.96 611,600.12 合计 761,752,147.56 700,465,525.97 本基金调整公允价值计量层次转换时点的相关会计政策在前后各会计期间保持一致。对于公开市场交易的证券，若出现重大事项、新发未上市等原因导致不存在活跃市场未经调整的报价，本基金不会于此期间将相关证券的公允价值列入第一层次，并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关投资的公允价值应属第二层次或第三层次。本基金本报告期末及上年度末均未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。本基金持有的不以公允价值计量的金融工具为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，这些金融工具因其剩余期限较短，所以其账面价值与公允价值相若。第 39页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §7 投资组合报告金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例（%）其中：股票 761,752,147.56 92.71 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 451,276,149.04 56.09 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 3,653,538.00 0.45 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 306,320,974.02 38.08 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - 第 40页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告 S 综合 - - 合计 761,250,661.06 94.62 代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 470,839.30 0.06 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 2,244.00 0.00 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 28,403.20 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 501,486.50 0.06 无。金额单位：人民币元序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）第 41页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告金额单位：人民币元序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）第 42页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告金额单位：人民币元股票代序号股票名称本期累计买入金额占期初基金资产净值比例(%) 码第 43页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告注：“买入金额”是指买入股票成交金额，即成交单价乘以成交数量，相关交易费用不考虑。金额单位：人民币元股票代序号股票名称本期累计卖出金额占期初基金资产净值比例(%) 码第 44页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告注：“卖出金额”是指卖出股票成交金额，即成交单价乘以成交数量，相关交易费用不考虑。单位: 人民币元买入股票成本（成交）总额 208,288,756.24 卖出股票收入（成交）总额 187,991,321.81 注：表中“买入股票成本（成交）总额”及“卖出股票收入（成交）总额”均指成交金额，即成交单价乘以成交数量，相关交易费用不考虑。无。无。无。无。无。在法律法规允许的范围内，本基金可基于谨慎原则运用股指期货等相关金融衍生工具对基金投资组合进行管理，以套期保值为目的，对冲系统性风险和某些特殊情况下的流动性风险，提高投资效率。本基金主要采用流动性好、交易活跃的衍生品合约，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。无。无。第 45页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告前一年内受到公开谴责、处罚的情形本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。无。单位：人民币元序号名称金额无。无。金额单位：人民币元流通受限部分的公占基金资产净流通受限情况说序号股票代码股票名称允价值值比例（%）明无。第 46页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告 §8 基金份额持有人信息份额单位：份持有人结构机构投资者个人投资者持有人户均持有的基占总份额级别户数占总份金份额份额（户）持有份额额比例持有份额比例（%）（%）融通人工智能指数 59,579 6,962.12 186,500.00 0.04 414,609,866.63 99.96 (LOF)A 融通人工智能指数 18,636 5,610.88 13,427.91 0.01 104,550,908.42 99.99 (LOF)C 合计 78,215 6,640.17 199,927.91 0.04 519,160,775.05 99.96 融通人工智能指数(LOF)A 序号持有人名称持有份额（份）占上市总份额比例（%）注：上表中的持有人仅指上市份额的前十大持有人。项目份额级别持有份额总数（份）占基金总份额比例（%）基金管融通人工智能指数(LOF)A 200,455.06 0.04833 理人所有从业人员持融通人工智能指数(LOF)C 34.14 0.00003 有本基金合计 200,489.20 0.03860 第 47页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告项目份额级别持有基金份额总量的数量区间（万份）本公司高级管理人员、融通人工智能指数(LOF)A 10~50 基金投资和研究部门负责人持有本开放式融通人工智能指数(LOF)C 0 基金合计 10~50 本基金基金经理持有融通人工智能指数(LOF)A 10~50 本开放式基金融通人工智能指数(LOF)C 0 合计 10~50 §9 开放式基金份额变动单位：份项目融通人工智能指数(LOF)A 融通人工智能指数(LOF)C 基金合同生效日（2017 年 4 月 10 日）基金份额总额本报告期期初基金份额总额 411,652,501.16 102,894,234.84 本报告期基金总申购份额 193,487,696.87 287,700,492.69 减：本报告期基金总赎回份额 190,343,831.40 286,030,391.20 本报告期基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 414,796,366.63 104,564,336.33 §10 重大事件揭示本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。本报告期内，本基金的基金管理人无重大人事变动。中国建设银行股份有限公司（以下简称“中国建设银行”）研究决定，聘任陈颖钰为中国建设银行资产托管业务部总经理。陈颖钰女士曾先后在中国建设银行财务会计、重组改制、资产负债、同业业务、金融科技等领域工作，并在中国建设银行总行同业业务中心、财务会计部、资产托管业务部以及山东省分行、建信金融科技有限责任公司等机构担任领导职务，具有丰富的财会、科技和资金资产管理经验。第 48页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本报告期内，无涉及基金管理人、基金财产及基金托管业务的诉讼事项。本报告期内，本基金投资策略未发生改变。本基金聘请的会计师事务所为安永华明会计师事务所（特殊普通合伙），该事务所自 2024 年 11 月 12 日起为本基金提供审计服务至今。本报告期内，本基金的基金管理人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。本报告期内，本基金的托管人托管业务部门及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。金额单位：人民币元股票交易应支付该券商的佣金交易单占当期股票成占当期佣金券商名称备注元数量成交金额交总额的比例佣金总量的比例 (%) (%) 华泰证券 1 163,108,188.21 41.38 30,324.51 41.38 - 国泰海通证券诚通证券 1 55,792,761.72 14.15 10,372.33 14.15 - 华创证券 2 26,227,632.69 6.65 4,876.07 6.65 - 光大证券 2 14,431,423.00 3.66 2,683.21 3.66 - 中信证券 2 12,300,399.97 3.12 2,286.66 3.12 - 方正证券 1 11,008,171.14 2.79 2,046.43 2.79 - 长江证券 1 9,887,094.94 2.51 1,838.64 2.51 - 申万宏源 2 7,939,833.24 2.01 1,475.93 2.01 - 广发证券 1 3,671,873.73 0.93 682.61 0.93 - 财达证券 1 - - - - - 德邦证券 2 - - - - - 第一创业 1 - - - - - 东北证券 3 - - - - - 东方财富 1 - - - - - 东方证券 1 - - - - - 第 49页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告东吴证券 2 - - - - - 国海证券 2 - - - - - 国金证券 1 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 民生证券 2 - - - - - 平安证券 1 - - - - - 瑞信证券 1 - - - - - 上海证券 1 - - - - - 太平洋证券天风证券 2 - - - - - 五矿证券 2 - - - - - 西南证券 2 - - - - - 信达证券 2 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 银河证券 1 - - - - - 招商证券 1 - - - - - 中金公司 2 - - - - - 注：1.租用证券公司交易单元的标准为：（1）券商财务状况良好，经营行为规范，合规风控能力和交易等服务能力较强，同时拥有良好的公司声誉。（2）券商研究实力较强，有稳定的研究机构和专业的研究人员，能及时为本公司提供高质量的研究支持与服务，包括宏观与策略报告、行业与公司分析报告、债券市场分析报告和金融衍生品分析报告等，并能根据基金投资的特定需求，提供专门研究报告。（3）严禁将券商选择、交易单元租用、交易量分配等与基金销售规模、保有规模挂钩，严禁以任何形式向券商承诺基金证券交易量及佣金或利用交易佣金与券商进行利益交换。（4）公司销售业务人员不得参与券商选择、协议签订、服务评价、交易佣金分配等业务环节。（5）公司不得使用交易佣金向第三方转移支付费用，包括但不限于使用外部专家咨询、金融终端、研报平台、数据库等产生的费用。（1）评价拟引进券商。发起部门组织拟引进券商填写《合作券商审慎调查表》。相关部门对拟引进券商评价。（2）上报批准。发起部门将相关部门一致同意的拟引进合作券商情况、评价意见和《合作券商审慎调查表》形成内部审批流程，经相关负责人审批同意后，与券商签署相关协议。本报告期内终止恒泰证券交易单元 2 个，国泰君安证券变更为国泰海通证券。第 50页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告金额单位：人民币元债券交易债券回购交易权证交易占当期占当期债占当期债券权证券商名称券回购成交总成交金额成交金额成交金额成交总成交总额额的比例额的比的比例(%) (%) 例(%) 华泰证券 - - - - - - 国泰海通 - - - - - - 证券诚通证券 - - - - - - 华创证券 - - - - - - 光大证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 长江证券 - - - - - - 申万宏源 - - - - - - 广发证券 - - - - - - 财达证券 - - - - - - 德邦证券 - - - - - - 第一创业 - - - - - - 东北证券 - - - - - - 东方财富 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 东吴证券 - - - - - - 国海证券 - - - - - - 国金证券 - - - - - - 国信证券 - - - - - - 民生证券 - - - - - - 平安证券 - - - - - - 瑞信证券 - - - - - - 上海证券 - - - - - - 太平洋证 - - - - - - 券天风证券 - - - - - - 五矿证券 - - - - - - 西南证券 - - - - - - 信达证券 - - - - - - 第 51页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告兴业证券 - - - - - - 银河证券 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 中金公司 - - - - - - 序号公告事项法定披露方式法定披露日期融通基金管理有限公司关于提醒投资者注意防中国证监会指融通基金管理有限公司关于暂停部分销售机构中国证监会指关于融通基金管理有限公司旗下部分指数基金指数使用费调整为基金管理人承担并修订基金中国证监会指融通基金管理有限公司旗下公募基金通过证券中国证监会指融通基金关于旗下部分开放式基金新增中国邮政储蓄银行股份有限公司“邮你同赢”平台为销中国证监会指融通基金管理有限公司关于系统升级期间暂停中国证监会指融通基金关于旗下部分开放式基金参加中国邮政储蓄银行股份有限公司前端申购费率优惠活中国证监会指融通基金管理有限公司关于提醒投资者警惕虚中国证监会指融通基金管理有限公司关于终止民商基金销售（上海）有限公司办理旗下基金相关销售业务的中国证监会指 §11 影响投资者决策的其他重要信息无。指数使用费调整为基金管理人承担并修订基金合同的公告》，经与基金托管人协商一致，自 2025 年 3 月 21 日起，融通创业板交易型开放式指数证券投资基金、融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）、融通中证云计算与大数据主题指数证券投资基金（LOF）指数使用费调整为基金管理人承担，并相应修订各基金基金合同有关内容。第 52页共 53页融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025 年中期报告（一）中国证监会批准融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）设立的文件（二）《融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）基金合同》（三）《融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）托管协议》（四）《融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）招募说明书》及其更新（五）融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照（六）报告期内在指定报刊上披露的各项公告基金管理人、基金托管人处、深圳证券交易所。投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件，或登录本基金管理人网站 http://www.rtfund.com 查阅。融通基金管理有限公司第 53页共 53页

fund

配资天眼提示：文章来自网络，不代表本站观点。

天美配资人工智能LOF 融通中证人工智能主题指数证券投资基金（LOF）2025年中期报告

锦达网个人电脑出货量大幅下滑